2023 m. finansų rinkas sukrėtė didžiausio Šveicarijos banko "Credit Suisse" ir JAV bankų "Signature",
"Silvergate" ir "Silicon Valley Bank" (SVB) žlugimas.
Pagrindinė priežastis buvo JAV centrinio banko FED pinigų politika.
Dėl to 2021 m. pabaigoje smarkiai padidėjo palūkanų normos, o tai lėmė vyriausybės obligacijų kainos kritimą,
taip pat didelius bankų skolinimo ir lizingo sandorių nuostolius ir galiausiai šių bankų žlugimą.
Visoje JAV bankų sistemoje FED pinigų politika sunaikino neįtikėtiną maždaug 1,9 trilijono JAV dolerių sumą.
Reaguodamas į finansų sistemos sukeltą krizę ir gresiantį kitų JAV bankų žlugimą, FED pradėjo vykdyti Bankų terminuotojo
finansavimo programą (angl. Bank Term Funding Programme, BTFP).
Ši programa leido JAV bankams tiesiogiai naudotis FED lėšomis teikiant paskolas ir taip
tyliai išspręsti savo likvidumo problemas.
Dėl to krizė nurimo, o FED vėl galėjo prisistatyti kaip energingas finansų sistemos gelbėtojas.
Tačiau JAV bankų sektoriaus problemos, žinoma, jokiu būdu nebuvo išspręstos.
Tiesą sakant, šiuo metu ji išgyvena istorinę krizę!
Toliau skaitykite, kokia plati ir didžiulė yra ši krizė, kokį vaidmenį joje atlieka FED ir kokie yra jo motyvai bei aplinkybės.
I. Istorinė JAV bankų sektoriaus krizė
1. JAV komercinio nekilnojamojo turto rinkos krizė
[Šiuo metu JAV yra daugiau kaip 4 000 bankų, tačiau tik kelis šimtus iš jų galima laikyti sveikais.
Kita vertus, didžioji dauguma yra tiesiog ant ribos.
Viena iš pagrindinių to priežasčių - istorinio masto komercinės paskirties nekilnojamojo turto kainų nuosmukis.
Toliau pateikti pavyzdžiai rodo, koks tai didelis skaičius: Niujorke esantis 23 aukštų biurų bokštas "Prime Manhattan Office
Tower", 2019 m. įvertintas 215 mln. JAV dolerių, dabar vertas tik 104 mln. dolerių - vos
per penkerius metus jo vertė sumažėjo 51,6 proc.
Sent Luise aukščiausias biurų pastatas - 44 aukštų AT&T bokštas - buvo parduotas už 3,5 mln. dolerių.
2006 m. šis aukščiausios klasės nekilnojamasis turtas vis dar kainavo 205 mln. dolerių, o
tai reiškia, kad jo vertė sumažėjo net 98 proc.!
Milijardierius investuotojas į nekilnojamąjį turtą Barry Sternlichtas prognozuoja, kad dėl tokio
kainų kritimo vien JAV biurų nekilnojamasis turtas patirs 1 trilijono JAV dolerių nuostolių.
Pasak brangiųjų metalų eksperto Dominiko Kettnerio, šie nuostoliai daugiausia patiriami iš mažų ir vidutinių JAV
bankų, kurie šiuo metu turi daugybę blogų paskolų, iš kurių 30-50 proc. gresia didelis įsipareigojimų nevykdymo pavojus.
Be to, iki 2025 m. pabaigos baigsis 560 mlrd. JAV dolerių komercinio nekilnojamojo turto paskolų terminas, o iki
2028 m. pabaigos - daugiau kaip 2,8 trilijono JAV dolerių.
Tai reiškia, kad JAV bankai taip pat susiduria su istorinio masto refinansavimo banga.
Tai reiškia, kad nukentėjęs turtas turi būti refinansuojamas gerokai prastesnėmis sąlygomis. Jei to padaryti nepavyks,
juos teks parduoti su didele nuolaida, o bankai patirs atitinkamus nuostolius, dėl kurių gali žlugti bankų sistema.
Panašios situacijos finansų rinkoje dar nebuvo.
2. JAV obligacijų rinkos krizė
Be krizės JAV komercinės paskirties nekilnojamojo turto rinkoje, obligacijų rinkoje tiksi dar viena uždelsto veikimo bomba.
Dėl kylančių palūkanų normų susidarė situacija, kuri taip pat gali sukrėsti visą bankų sistemą.
Jos atvėrė naujų patrauklių investavimo galimybių, todėl JAV vyriausybės obligacijos beveik neturėjo paklausos.
Dėl to jie smarkiai prarado vertę, todėl dabar JAV bankai patiria daugiau kaip 516 mlrd. JAV dolerių nerealizuotų nuostolių.
Kol bankai laiko šias obligacijas, nuostoliai lieka "popieriuje".
Tačiau jei, pavyzdžiui, klientai atsiima savo indėlius arba bankai dėl kitų priežasčių priversti parduoti šias obligacijas,
nuostoliai tampa realūs ir taip pat gali sukelti bankų griūtį.
3. FED nutraukia bankų terminuotojo finansavimo programą
Kovo 11 d. JAV centrinis bankas FED nutraukė Bankų terminuotojo finansavimo programą (angl. Bank Term Funding Program, BTFP)
kaip tik tuo metu, kai grėsė istorinė bankų ir finansų krizė.
Vos per vienerius metus FED pagal šią programą išleido daugiau kaip 160 mlrd. JAV dolerių
prašantiems bankams, tyliai suteikdamas jiems lėšų.
Bankai galėjo naudoti savo obligacijas kaip įkaitą, kurios buvo vertinamos nominaliąja verte , o ne dabartine rinkos verte.
Taip buvo visiškai kompensuotos neigiamos palūkanų normų didinimo ir, svarbiausia, vertės kritimo JAV obligacijų
rinkoje pasekmės bankams, taip apsaugant juos nuo žlugimo.
Todėl nutraukus BTFP, bankai neteko ne tik paprastos lėšų pasiūlos, kad, pavyzdžiui, nesprogtų JAV
komercinės paskirties nekilnojamojo turto burbulas, bet ir nuostolių JAV obligacijų rinkoje.
Be to, vis dar didelės palūkanų normos dabar vėl daro visišką įtaką bankams, o tai gali būti lemiama
tolesnės ir dar didesnės bankų krizės priežastis.
Kanados ir Airijos analitikas Kevinas O'Leary, atsižvelgdamas į dramatišką padėtį JAV bankų sistemoje,
įsitikinęs, kad artimiausiais metais žlugs tūkstančiai bankų.
Kadangi pasauliniai bankai savo ruožtu yra labai tarpusavyje susiję, tai gali sukelti didžiulį pasaulinį finansinį cunamį
ir pasaulinę ekonomikos krizę, pranokstančią visas ankstesnes.
II. FED - finansų sistemos padegėjas ir jo motyvai
Išorės pasauliui JAV Federalinė rezervų sistema prisistato kaip rimtas ir energingas kovotojas už stabilią finansų sistemą.
Tačiau jis pasirodo esąs tikras finansų sistemos padegėjas, kuris, pasak finansų eksperto Ernsto Wolffo,
sąmoningai sukėlė arba dabar sukelia tiek 2023 m. bankų krizę, tiek šiuo metu vykstančią krizę.
Ernstas Wolffas įžvelgia šias sąsajas, kurios paaiškina, kodėl FED taip elgiasi:
1. Kadangi esame baigiamajame pasaulio finansų sistemos etape, viso pasaulio centriniai bankai ruošiasi naujai finansų sistemai
ir centrinių bankų skaitmeninių valiutų (CBDC) įvedimui.
[2. Įvedus CBDC, iš komercinių bankų ketinama atsisakyti skolinimo, o ateityje jis turėtų vykti tik per centrinį banką.
Tai reiškia, kad naujoje pinigų sistemoje nebėra vietos smulkiesiems ir vidutiniams bankams.
Todėl dabartinė bankų krizė yra tikslingai kurstoma, siekiant sparčiai paspartinti bankų sektoriaus koncentracijos procesą.
[3. Didžiausią naudą iš būsimų bankų griūčių gaus didieji JAV bankai, tokie kaip "Goldman Sachs" ar "JP Morgan Chase".
Pastarasis 2023 m. jau buvo perėmęs "First Republic Bank" už nedidelę jo vertės dalį.
Šie didieji bankai taip pat pasinaudos artėjančia krize ir už juokingai mažą kainą nusipirks didžiulį turtą.
Tai savo ruožtu naudinga didžiausiems turto valdytojams, tokiems kaip "BlackRock", "Vanguard" ir "State Street",
kurie yra pagrindiniai didžiųjų JAV bankų akcininkai ir valdo itin turtingų žmonių turtą.
[4. kadangi nėra banko gelbėjimo fondo, kuris turėtų reikiamų finansinių išteklių gelbėti sąskaitų turėtojus ir indėlininkus,
kuriems gresia žlugimas per didžiausią visų laikų bankų krizę, tai galėtų būti idealus atspirties taškas CBDC įvedimui.
Pagalbos išmokas mokant tiesiogiai šiais naujaisiais pinigais, būtų galima sukurti teigiamą sistemos gelbėtojos įvaizdį.
Laikydamiesi Vinstono Čerčilio šūkio: "Niekada neleiskite krizei nueiti perniek!"
III. JAV federalinio rezervo istorija
Ernsto Wolffo teigimu, FED akivaizdžiai pasirengęs panaudoti bet kokias priemones
naujai skaitmeninei finansų sistemai įgyvendinti.
Ji pasirengusi privesti tūkstančius bankų prie nemokumo ir sunaikinti trilijonų dolerių vertės turtą, kad įviliotų arba
priverstų gyventojus įsitraukti į šią naują pinigų sistemą.
Akivaizdu, kad didžiausią naudą gauna tik itin turtingi žmonės.
Norint geriau suprasti, kodėl FED veikia ne bendram labui, o šios mažumos naudai, reikia
žinoti, kad FED nėra vyriausybinė institucija.
Pasak buvusio Pietų Afrikos rezervų banko direktoriaus Stepheno Goodsono, kuris yra absoliutus finansų sistemos žinovas, FED,
kaip ir beveik visi pasaulio centriniai bankai, taip pat TVF ir Pasaulio bankas, yra privačiai valdomi
bankai ir institucijos, kurie savo veiklą vykdo tik dėl savo akcininkų ir steigėjų naudos.
Pavyzdžiui, savo knygoje "Centrinių bankų istorija" jis įvardija ir pagrindinius FED akcininkus.
Tai šie bankai, už kurių stovi bankininkų dinastijos: - "JP Morgan Chase Bank" - Niujorko bankas "Goldman Sachs" - Paryžiaus
bankas "Lazard Brothers" - Italijos bankas "Israel Moses Sieff Bank" - "Shearson American Express Bank" - Londono ir Paryžiaus
Rotschildų bankai - Hamburgo ir Amsterdamo bankai "Warburg".
Taigi dabartinę bankų krizę skatina nedidelis itin turtingų žmonių ratas.
Jie nori papildyti savo kišenes ir įvilioti mus į savo naują skaitmeninių pinigų
sistemą, galbūt užmaskuotą kaip gelbėjimo paketą.
Kaip Kla.TV jau parodė laidoje "Ernstas Volfas: Skaitmeniniai centrinio banko pinigai - laisvės pabaiga!" , vienintelis tikslas
- visiškai mus kontroliuoti ir atimti iš mūsų visas laisves.
Finansų sistemos kursas ir vėl buvo nustatytas katastrofai, o dabartinis FED palūkanų normos sumažinimas to nepakeis.
Tačiau sunku nuspėti, kada žlugimas įvyks, tačiau viena aišku: bankininkai, kurie piktnaudžiauja savo galia su neapsakoma
nusikalstama energija, kad sukauptų vis daugiau turto ir galios, padarys viską, kad nebūtų
atskleisti kaip jų sukelto finansinio žlugimo priežastis.
Priešingai, dėl jų gali paaštrėti kitos krizės, įskaitant esamus karinius konfliktus, kurie šiuo metu labai paaštrėjo.
Tačiau, kad ir kaip jie norėtų padaryti savo naujuosius skaitmeninius pinigus mums priimtinus, jie tikrai
yra Trojos arklys ir niekada neišsprendžia problemų.
Sprendimas - patraukti šiuos bankininkus atsakomybėn už krizių sukėlimą ir atimti iš jų valdžią.
Pasak buvusio centrinio banko vadovo Stepheno Goodsono, jų įtaka grindžiama tuo, kad jie pasisavino teisę
kurti pinigus iš oro ir juos skolinti už palūkanas.
Tai jiems pavyko padaryti perėmus pasaulio centrinių bankų kontrolę.
Todėl reikia "visuotinio kirpimo", t. y. panaikinti visų nacionalinių valstybių, kurias centriniai bankai, TVF ir
Pasaulio bankas blogai traktavo, apiplėšė ir de facto nusavino, skolas, taip pat grąžinti visus užgrobtus išteklius.
Nes kaip kreditas buvo sukurtas iš nieko, taip ir skola turi išnykti atgal į nieką.
Jei teisė kurti pinigus bus grąžinta žmonėms ir atskiroms suverenioms valstybėms, visa ši baimė baigsis.
Ypač per šią pasaulinę krizę atėjo laikas to reikalauti - jei ne dabar, tai kada?